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什么是gdp炒股知识之新手怎么买可转债

什么是gdp新手怎么买可转债


它其实是一种债券:每张面值100元,买入一张可转债,相当于我们把钱借给上市公司,等到债券到期(一般是5-6年),上市公司还本付息,利息平均年化2%左右。

利率是真低到尘埃里了,可是没关系,因为它不仅仅是债券,还是可以转成股票的债券。

持有这种债券的人,有一个权利:能用手里的债券,转换成对应的上市公司的股票。

1.首先,你要了解一下二级市场有哪些可转债可以交易。

这个很简单,百度一下,很多网站都会有列表。

你可点击沪转债、深转债,查一下哪里转债可以交易。与纯债相比,二级市场上可交易的转债很少,沪深两市总共才20几支。

2.第二步,你找到每支可转债对应的正股。

因为可转债的价格涨跌归根到底是受到正股的影响的,所以做可转债要同时关注正股行情和转债行情。特别要关注股市大盘行情,假如大盘进入上涨阶段,超短线来看几乎所以转债上涨,我通常在大盘上涨的行情下,买上近十支转债,不一定抓住涨幅最大的那支,但不会错过整体的上涨。同学们也可以在行情软件中,点击“关联报价”找到转债对应的正股。

目前有一只被问比较多的,就是 正股:三一重工(600031)

可转债:三一转债(110032)

3.T+0交易规则。

可转债和股票一样,在证券账户中进行买卖,点击“买入”或“卖出”,输入代码下单即可。但不同的是,可转债实行T+0方式,也就是说,当天买入的可转债当天就可以卖出。股票是T+1交易,今天的涨幅要到明天才能兑现,假设明天跌破买入成本,今天的涨幅也成了空欢喜;可转债当天的收益当天就可以落袋为安,这是非常有吸引力的地方。假如你看到当天大盘很好,某转债对应的正股价格涨势很猛,那可以试试着买这支可转债,很可能当天就可以盈利卖出;如果亏损的话,因为有可转债的“债性”保底,亏损的空间也有是限的,尤其是价格在110元以下的转债,就算股市大跌,100元本金到期总要还的,所以不用太担心。

可以根据前面提供的信息计算这只正股和可转债的套利机会。大概就是这样。

可转债怎么赚钱?

可转债的赚钱方式,有太多了,也是最保险的一种,就是等,等来一个牛市。

然后有两种可能:

1. 债券面值会长,我们可以直接卖掉可转债,就跟买卖股票一样的逻辑,低买高卖。

比如我以100块的价格买了100张的盛路转债,花了1万块钱,现在盛路转债每张的面值从100变成了134,那我每张赚了34块,一共赚了3400。

2. 牛市来了,股票的价格会涨起来,而可转债的转股价格是没变的,那我们就可以用比较低的转股价格,转换成股票,再卖出股票,盈利。

3. 打新债。以目前的这个可转债的行情,打正股质地不错的新债,大概率都是能赚钱的。

打新债,就意味着你持有这只可转债的成本是100元,只要他涨超100元,就有利润了。

其实一上市就低于100元也不要紧,我在行情比较差的时候打的新债,蓝盾转债,上市当天就破发,一度跌到90元,现在随着这波似牛非牛的行情,涨到了113.

写这一点,就是为了说明一件事,只要熬得住亏损,可转债就能迎来盈利。

当然一种情况例外。

买可转债或者打新的时候,还是要看好正股的情况,太垃圾的上市公司,也是有债券违约的风险的。

可转债如何保底?

我们来假设几种情况:

1. 可转债的价格一跌再跌,股票市场熊的暗无天日,可转债的价格也都跌到100元以下。

但没关系,我们就死扛,一直到债券到期,拿上个五六年,只要这家上市公司没破产,还是要给我们还本付息的。

我们也没必要担心这五六年没有赚到钱,因为就按照我这种假设,90%的人都是在赔钱的,而我们还能赚到一点钱,烧高香好嘛!

2. 股市平平无奇,但我们买的可转债对应的正股跌惨了,而一般转债的价格要随着正股的价格波动。

正股惨兮兮,意味着转债价格也涨不起来。

没关系,可转债还有个回售条款:如果上市公司的收盘价格,持续30个交易日,都低于转股价的70%,意味着我们只要转股,就会赔很多钱。

这时候,我们有权以100元+利息的价格,把可转债回售给公司。

这是我们的权利,可以行使,也可以不行使。如果上市公司没钱,想避免回售,那就得抓紧把股价给拉上来才行。

这两种最最糟糕的情况下,我们都还能保住本金,可转债够厉害了吧!

不过话说回来,这两种情况,我们作为小投资者不愿意看到,上市公司同样也不愿意看到。

为啥?

因为他们发债,一发就十个亿八个亿的,即使只有年华2%的利息,也不愿意还本付息呀。

他们更希望这样子:大家都积极的转股,转股之后,债主们纷纷变成了股东,钱不仅不用还了,还相当于变相增发了股票。

所以,在可转债这种东西上面,咱们和上市公司的愿望,一样一样的。

上市公司有一种方法,能帮助这种愿望得以实现。

就是下调转股价。

当某一只可转债对应的正股股价连续20个交易日里,有10个以上的交易日收盘价都低于转股价的85%,董事会就可以提出下调转股价了,然后通过股东大会表决,通过了就能下调转股价了。

下调转股价,可以表达出上市公司积极向上拉股价的态度,所以能给小投资者们一些信心,自然也就能拉一下转债价格了。

可是那么多转债,我买什么呢?

可转债很多的指标,很多数据,因为今天是写给入门人士看的,所以就分享最最简单的一种买法:

可转债的价格合适、安全就买。

具体方法是,在以下三个价格之下,都可以买。

1. 面值价

面值价就是100块。

只要在100块以下买入,坚定的持有,最差的情况是,债券到期,赚个年化2%左右的收益。

2. 回售价

回售价格稍微高一点,因为回售价一般是面值的100元+年度利息。

为什么说回售价是安全的呢?

因为如果正股跌的不行,到了回售标准(上市公司的收盘价格,持续30个交易日,都低于转股价的70%)的时候,我们是有权利把手里的可转债,以回售价格卖回给上市公司的。

那我们就能赚个回售价和面值价中间的差价。

3. 到期价

到期价就是面值+到期利息。

即使出现我所描述的最糟糕的投资画面,我们可以一直拿到期,这意味如果我们以到期价买入可转债,最后熬到期,一分钱不赚,也能一分钱不赔。

在这三个价格以下买入可转债,只要发行的上市公司正股质地过的去,不是超级垃圾那种的,都是既安全又可期的。

安全的意思是,只要长期持有,不赔;

可期只要遇上牛市,就能赚不少。

这是最傻瓜的一种选择可转债的方式。

以上就是“什么是gdp新手怎么买可转债”的全部相关内容了,喜欢的话可以继续关注陈强爱配资网其他的股票文章!


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